Балансът е един от трите основни финансови отчета. Три финансови отчета. Трите финансови отчета са отчет за приходите и разходите, баланс и отчет за паричните потоци. Тези три основни изявления са сложни и са ключови както за финансовото моделиране. Какво е финансово моделиране Финансовото моделиране се извършва в Excel за прогнозиране на финансовите резултати на компанията. Преглед на това какво е финансово моделиране, как и защо да се изгради модел. и счетоводство. Счетоводният баланс показва общите активи на компанията и начина, по който тези активи се финансират чрез дълг или собствен капитал. Той може да бъде посочен и като отчет за нетна стойност или отчет за финансово състояние. Балансът се основава на основното уравнение: Активи = Задължения + Собствен капитал .
Изображение: Курс за финансов анализ на финансите
Като такъв балансът е разделен на две страни (или секции). В лявата част на баланса са очертани всички активи на компанията Видове активи Общите видове активи включват текущи, нетекущи, физически, нематериални, оперативни и неактивни. Правилно идентифициране и. От дясната страна балансът очертава пасивите на компанията Видове пасиви Има три основни вида пасиви: текущи, нетекущи и условни пасиви. Задълженията са юридически задължения или дълг към друго лице или компания. С други думи, пасивите са бъдещи жертви на икономически ползи, които предприятието е длъжно да направи, и акционерен капитал Акционери Акционерни акционери Акционерният капитал (известен също като Акционерни капитали) е сметка във фирма “s баланс, който се състои от акционерен капитал плюс неразпределена печалба. Той също така представлява остатъчната стойност на активите минус пасиви. Чрез пренареждане на първоначалното счетоводно уравнение получаваме собствен капитал на акционерите = активи - пасиви. Активите и пасивите се разделят на две категории: текущи активи / пасиви и нетекущи (дългосрочни) активи / пасиви. По-ликвидни сметки, като например запаси, парични задължения и задължения за сделки, се поставят в текущия раздел преди неликвидни сметки (или нетекущи) като заводи, имоти и оборудване (PP&E) и дългосрочен дълг.текущи активи / пасиви и нетекущи (дългосрочни) активи / пасиви. По-ликвидни сметки, като например запаси, парични задължения и задължения за сделки, се поставят в текущия раздел преди неликвидни сметки (или нетекущи) като заводи, имоти и оборудване (PP&E) и дългосрочен дълг.текущи активи / пасиви и нетекущи (дългосрочни) активи / пасиви. По-ликвидни сметки, като например запаси, парични задължения и задължения за сделки, се поставят в текущия раздел преди неликвидни сметки (или нетекущи) като заводи, имоти и оборудване (PP&E) и дългосрочен дълг.
Пример за баланс
По-долу е даден пример за баланса на Amazon за 2017 г., взет от курса на Amazon за проучване на казуси на Amazon. Както ще видите, той започва с текущи активи, след това нетекущи активи и общо активи. По-долу е пасивът и собственият капитал, който включва текущи пасиви, нетекущи пасиви и накрая собствен капитал.
Пример: баланс на amazon.com
Разгледайте уебсайта на Amazon за връзки с инвеститорите, за да видите пълния баланс и годишния отчет.
Изтеглете безплатния шаблон
Въведете вашето име и имейл във формата по-долу и изтеглете безплатния шаблон сега! Можете да използвате файла Excel, за да въведете номерата за всяка компания и да получите по-задълбочено разбиране за това как работят балансите.
Шаблон за баланс Този шаблон за баланс ви предоставя основа за съставяне на финансовия отчет на вашата собствена компания, показващ общите активи, пасиви и собствения капитал. Счетоводният баланс се основава на основното уравнение: Активи = Задължения + Собствен капитал Използвайки този шаблон, можете да добавяте и премахвате договорени позиции под ea
Как е структуриран балансът
Балансите, както всички финансови отчети, ще имат малки разлики между организациите и отраслите. Има обаче няколко „групи“ и договорени позиции, които почти винаги са включени в общите баланси. Преглеждаме накратко често срещани позиции под Текущи активи, Дългосрочни активи, Текущи задължения, Дългосрочни задължения и Собствен капитал.
Научете основите на курса за безплатни счетоводни основи на финансите.
Текущи активи
Пари и еквиваленти Парични еквиваленти Пари и парични еквиваленти са най-ликвидните от всички активи в баланса. Паричните еквиваленти включват ценни книжа на паричния пазар, банкови акцепти
Най-ликвидният от всички активи, паричните средства, се появява на първия ред в баланса. Паричните еквиваленти също са включени в този ред и включват активи, които имат краткосрочен матуритет под три месеца или активи, които дружеството може да ликвидира в кратки срокове, като търгуеми ценни книжа Търгуеми ценни книжа Търгуемите ценни книжа са неограничени краткосрочни финансови инструменти, които се издават или за дялови ценни книжа, или за дългови ценни книжа на публично регистрирана компания. Издаващата компания създава тези инструменти с изричната цел за набиране на средства за по-нататъшно финансиране на бизнес дейности и разширяване. . Компаниите обикновено разкриват какви еквиваленти той включва в бележките под линия към баланса.
Сметки Вземания Сметки Вземания Сметки Вземания (AR) представлява кредитните продажби на даден бизнес, които все още не са изцяло платени от неговите клиенти, текущ актив в баланса. Компаниите позволяват на своите клиенти да плащат в разумен, продължителен период от време, при условие че условията са договорени.
Тази сметка включва салдото на всички приходи от продажби, които все още са на кредит, нетно от всички квоти за съмнителни сметки (което генерира разход с лош дълг). Тъй като компаниите възстановяват вземания, тази сметка намалява и паричните средства се увеличават със същата сума.
Инвентаризация Инвентаризация Инвентаризация е сметка за текущи активи, намираща се в баланса, състояща се от всички суровини, незавършено производство и готови стоки, които една компания е натрупала. Той често се счита за най-неликвидния от всички текущи активи - по този начин той е изключен от числителя при бързото изчисляване на коефициента.
Инвентарът включва суми за суровини, незавършени стоки и готови стоки. Компанията използва тази сметка, когато отчита продажби на стоки, обикновено под себестойността на продадените стоки в отчета за доходите. Отчет за доходите Отчетът за доходите е един от основните финансови отчети на компанията, който показва тяхната печалба и загуба за определен период от време. Печалбата или загубата се определя чрез вземане на всички приходи и изваждане на всички разходи както от оперативни, така и от неоперативни дейности. Този отчет е един от трите отчета, използвани както в корпоративните финанси (включително финансово моделиране), така и в счетоводството.
Нетекущи активи
Машини, имоти и оборудване (PP&E) PP&E (имоти, машини и съоръжения) PP&E (имоти, машини и съоръжения) е един от основните нетекущи активи, намерени в баланса. PP&E се влияе от капиталовите разходи, амортизацията и придобиванията / разпорежданията с дълготрайни активи. Тези активи играят ключова роля във финансовото планиране и анализ на операциите на компанията и бъдещите разходи
Имоти, машини и съоръжения (известни също като PP&E) улавят дълготрайните материални активи на компанията. Тази позиция се отбелязва нетно от амортизацията. Някои компании ще класифицират своите PP&E по различните видове активи, като земя, сграда и различни видове оборудване. Всички PP&E се амортизират, с изключение на земята.
Нематериални активи Нематериални активи Според МСФО нематериалните активи са идентифицируеми, непарични активи без физическа същност. Както всички активи, нематериалните активи са тези, които се очаква да генерират икономическа възвръщаемост за компанията в бъдеще. Като дългосрочен актив това очакване надхвърля една година.
Тази позиция включва всички нематериални дълготрайни активи на компанията, които могат или не могат да бъдат идентифицирани. Неопознаваемите нематериални активи включват патенти, лицензи и секретни формули. Неидентифицируемите нематериални активи включват марка и репутация.
Текущи пасиви
Задължения Задължения Задължения Задължения е задължение, възникнало, когато дадена организация получава стоки или услуги от своите доставчици на кредит. Задълженията по сметките се очаква да бъдат изплатени в рамките на една година или в рамките на един оперативен цикъл (което от двете е по-дълго). AP се счита за една от най-ликвидните форми на текущи задължения
Задължения по сметки или AP е сумата, която компанията дължи на доставчиците за артикули или услуги, закупени на кредит. Тъй като компанията изплаща техния AP, той намалява заедно с еднакво намаляване на паричната сметка.
Текущ дълг / бележки Текущ дълг В баланса текущият дълг е дълг, който трябва да бъде изплатен в рамките на една година (12 месеца) или по-малко. Той е посочен като текущ пасив и част от нетния оборотен капитал. Не всички компании имат текуща дългова позиция, но тези, които я използват изрично за заеми, получени с падеж по-малък от една година.
Включва задължения извън AP, които се дължат в рамките на една година или в рамките на един оперативен цикъл за компанията (което от двете е най-дълго). Задължителните ноти също могат да имат дългосрочна версия, която включва банкноти с падеж повече от една година.
Текуща част от дългосрочния дълг Текуща част от дългосрочния дълг Текущата част от дългосрочния дълг е частта от дългосрочния дълг, дължима в срок от една година. Дългосрочният дълг има матуритет повече от една година. Настоящата част от дългосрочния дълг се различава от текущия дълг, който е дълг, който трябва да бъде изцяло изплатен в рамките на една година.
Този акаунт може или не може да бъде обединен заедно с горния акаунт, Текущ дълг. Въпреки че те могат да изглеждат сходни, настоящата част от дългосрочния дълг е конкретно частта, дължима през тази година на част от дълга, която има падеж повече от една година. Например, ако дадена компания вземе банков заем, който да бъде изплатен след 5 години, тази сметка ще включва частта от този заем, дължима през следващата година.
Нетекущи задължения
Задължения по облигации Задължения по облигации Задълженията по облигации се генерират, когато компанията издава облигации за генериране на пари. Задължителните облигации се отнасят до амортизираната сума, която емитентът на облигации държи в баланса си. Счита се за дългосрочна отговорност
Тази сметка включва амортизираната сума на всички облигации, издадени от компанията.
Дългосрочен график на дълга Дълговият график излага целия дълг, който бизнесът има, в график, базиран на неговия матуритет и лихвен процент. При финансовото моделиране разходите за лихви протичат
Тази сметка включва общата сума на дългосрочния дълг (с изключение на текущата част, ако тази сметка е налична под текущи задължения). Тази сметка е получена от графика на дълга График на дълга Графикът на дълга излага целия дълг, който има бизнесът, в график, базиран на неговия матуритет и лихвен процент. При финансовото моделиране разходите за лихви протичат, които очертават всички непогасени задължения на компанията, разходите за лихви и изплащането на главницата за всеки период.
Собствен капитал
Акционерен капитал Акционерен капитал Акционерният капитал (акционерен капитал, собствен капитал, внесен капитал или внесен капитал) е сумата, инвестирана от акционерите на дадена компания за използване в бизнеса. Когато се създава компания, ако единственият й актив са инвестираните пари от акционерите, балансът се балансира чрез акционерен капитал
Това е стойността на средствата, които акционерите са инвестирали в компанията. Когато дадено дружество се формира за първи път, акционерите обикновено влагат пари. Например, инвеститор създава компания и я поставя с 10 милиона долара. Паричните средства (актив) нарастват с $ 10 млн., А акционерният капитал (сметка на собствения капитал) нараства с $ 10 млн., Като балансира баланса.
Неразпределена печалба
Това е общият размер на нетния доход, който компанията решава да запази. Всеки период компанията може да изплаща дивиденти от нетния си доход. Всяка сума, останала (или надвишаваща) се добавя към (приспаднат) от неразпределената печалба.
Как се използва балансът при финансовото моделиране?
Това изявление е чудесен начин за анализ на финансовото състояние на компанията Анализ на финансовите отчети Как да извършите анализ на финансовите отчети. Това ръководство ще ви научи да извършвате анализ на финансовия отчет на отчета за приходите и разходите, баланса и отчета за паричните потоци, включително маржове, коефициенти, растеж, ликвидност, ливъридж, норми на възвръщаемост и рентабилност. . Анализаторът обикновено може да използва баланса, за да изчисли много финансови съотношения Коефициенти на ливъридж Коефициентът на ливъридж показва нивото на дълга, възникнал от дадено предприятие спрямо няколко други сметки в неговия баланс, отчет за доходите или отчет за паричните потоци. Шаблон на Excel, който помага да се определи колко добре се представя една компания, колко течна или разтворителна е една компания и доколко е ефективна.
Промените в сметките в баланса също се използват за изчисляване на паричния поток в отчета за паричните потоци Отчет за паричните потоци Отчет за паричните потоци (официално наречен Отчет за паричните потоци) съдържа информация за това колко парични средства е генерирала и използвала компания за даден период . Той съдържа 3 раздела: пари от операции, пари от инвестиции и пари от финансиране. . Например положителна промяна в завода, имотите и оборудването е равна на капиталовите разходи минус разходите за амортизация. Ако разходите за амортизация са известни, капиталовите разходи могат да бъдат изчислени и включени като паричен поток под паричен поток от инвестиране в отчета за паричните потоци.
Снимка от курса за финансов анализ на финансите.
Значение на баланса
Счетоводният баланс е много важен финансов отчет по много причини. Тя може да бъде разгледана самостоятелно и заедно с други отчети като отчета за доходите и отчета за паричните потоци, за да се получи пълна картина на здравето на компанията.
Четири важни показателя за финансови резултати включват:
- Ликвидност- Сравняването на текущите активи на компанията с текущите й пасиви дава картина на ликвидността. Текущите активи трябва да са по-големи от текущите пасиви, за да може компанията да покрие краткосрочните си задължения. Текущо съотношение Формула на текущо съотношение Формулата на текущо съотношение е = Текущи активи / Текущи задължения. Настоящият коефициент, известен също като коефициент на оборотен капитал, измерва способността на бизнеса да изпълни краткосрочните си задължения, които се дължат в рамките на една година. Съотношението отчита тежестта на общите текущи активи спрямо общите текущи пасиви. Той показва финансовото здраве на компанията и Бързо съотношение Бързо съотношение Бързото съотношение, известно още като киселинен тест, измерва способността на бизнеса да плаща краткосрочните си задължения с активи, лесно конвертируеми в пари, са примери за финансови показатели за ликвидност .
- Ливъридж - Разглеждането на начина, по който се финансира дадена компания, показва колко лост има, което от своя страна показва колко финансов риск поема компанията. Сравняването на дълга с капитала Финансовите статии на Finance Finance са създадени като ръководства за самообучение, за да научите важни финансови концепции онлайн със собствено темпо. Разгледайте стотици статии! и дългът към общия капитал са често срещани начини за оценка на ливъридж в баланса.
- Ефективност- Чрез използването на отчета за доходите във връзка с баланса е възможно да се оцени доколко ефективно една компания използва своите активи. Например, разделяйки приходите на средните общи активи, се получава коефициент на оборот на активите Оборот с фиксиран актив Оборот с фиксиран актив (FAT) е коефициент на ефективност, който показва колко добре или ефективно бизнесът използва дълготрайни активи за генериране на продажби. Това съотношение разделя нетните продажби на нетни дълготрайни активи за годишен период. Нетните дълготрайни активи включват сумата на имоти, машини и съоръжения, намалена с натрупаната амортизация, за да се покаже колко ефективно компанията превръща активите в приходи. Освен това,цикъл на оборотния капитал Цикъл на оборотния капитал Цикълът на оборотния капитал за даден бизнес е времето, необходимо за преобразуване на общия нетен оборотен капитал (текущи активи минус текущи задължения) в пари. Предприятията обикновено се опитват да управляват този цикъл, като продават бързо запаси, бързо събират приходи и бавно плащат сметки, за да оптимизират паричния поток. показва колко добре една компания управлява своите пари в краткосрочен план.
- Цени на възвръщаемост- Счетоводният баланс може да се използва за оценка на това колко добре една компания генерира възвръщаемост. Например, разделянето на нетния доход на собствения капитал на акционерите води до възвръщаемост на собствения капитал Възвръщаемост на собствения капитал (ROE) Възвръщаемостта на собствения капитал (ROE) е мярка за рентабилността на компанията, която взема годишната възвръщаемост на компанията (нетна печалба), разделена на стойността на общата сума акционерен капитал (т.е. 12%). ROE комбинира отчета за доходите и баланса, тъй като нетният доход или печалба се сравняват с капитала на акционерите. (ROE) и разделянето на нетния доход на общите активи води до възвръщаемост на активите Възвръщаемост на активите и ROA формула ROA формула. Възвръщаемостта на активите (ROA) е вид метрика за възвръщаемост на инвестициите (ROI), която измерва рентабилността на даден бизнес спрямо общите му активи.Това съотношение показва колко добре се представя една компания, като сравнява печалбата (чистата печалба), която генерира, с капитала, който е инвестирала в активи. (ROA) и разделянето на нетния доход на дълга плюс собствения капитал води до възвръщаемост на инвестирания капитал Възвръщаемостта на инвестирания капитал Възвръщаемостта на инвестирания капитал - ROIC - е рентабилност или мярка за ефективност на възвръщаемостта, спечелена от тези, които предоставят капитал, а именно притежателите на облигации на фирмата и акционери. ROIC на компанията често се сравнява с нейния WACC, за да се определи дали компанията създава или унищожава стойност. (ROIC).и разделянето на нетния доход на дълга плюс собствения капитал води до възвръщаемост на инвестирания капитал Възвръщаемостта на инвестирания капитал Възвръщаемостта на инвестирания капитал - ROIC - е мярка за рентабилност или ефективност на печалбата, получена от тези, които осигуряват капитал, а именно притежателите на облигации и акционерите на компанията ROIC на компанията често се сравнява с нейния WACC, за да се определи дали компанията създава или унищожава стойност. (ROIC).и разделянето на нетния доход на дълга плюс собствения капитал води до възвръщаемост на инвестирания капитал Възвръщаемостта на инвестирания капитал Възвръщаемостта на инвестирания капитал - ROIC - е мярка за рентабилност или ефективност на възвръщаемостта, получена от тези, които предоставят капитал, а именно притежателите на облигации и акционерите на фирмата ROIC на компанията често се сравнява с нейния WACC, за да се определи дали компанията създава или унищожава стойност. (ROIC).
Всички горепосочени коефициенти и показатели са подробно описани в курса за финансов анализ на финансите.
Видео обяснение на баланса
По-долу има видеоклип, който бързо обхваща основните концепции, описани в това ръководство, и основните неща, които трябва да знаете за баланса, елементите, които го съставят, и защо това има значение.
Както е обсъдено във видеото, уравнението Активи = Задължения + Собствен капитал винаги трябва да бъде изпълнено!
Научете повече за финансовите отчети
Finance е официалният глобален доставчик на финансово моделиране и оценка на анализа (FMVA) ® FMVA® сертифициране Присъединете се към 350 600+ студенти, които работят за компании като Amazon, JP Morgan и Ferrari. За да продължите да учите и напредвате в кариерата си като финансов анализатор, тези допълнителни финансови ресурси ще ви бъдат полезни:
- Отчет за доходите Отчет за доходите Отчетът за доходите е един от основните финансови отчети на компанията, който показва тяхната печалба и загуба за определен период от време. Печалбата или загубата се определя чрез вземане на всички приходи и изваждане на всички разходи както от оперативни, така и от неоперативни дейности. Този отчет е един от трите отчета, използвани както в корпоративните финанси (включително финансово моделиране), така и в счетоводството.
- Текущи задължения Текущи задължения Текущите задължения са финансови задължения на стопански субект, които са дължими и платими в рамките на една година. Една компания ги показва в баланса. Задължение възниква, когато дадена компания е претърпяла транзакция, която е генерирала очакване за бъдещ отлив на парични средства или други икономически ресурси.
- Три финансови отчета Три финансови отчета Трите финансови отчета са отчет за приходите и разходите, баланс и отчет за паричните потоци. Тези три основни твърдения са сложни
- Три Модел на финансов отчет 3 Модел на отчет Модел 3 на отчета свързва отчета за доходите, баланса и отчета за паричния поток в един динамично свързан финансов модел. Примери, ръководство