Всичките 3 финансови отчета са свързани и зависят един от друг. Във финансовото моделиране Какво е финансово моделиране Финансовото моделиране се извършва в Excel за прогнозиране на финансовите резултати на компанията. Преглед на това какво е финансово моделиране, как и защо да се изгради модел. , първата ви работа е да свържете и трите твърдения заедно в Excel, така че е изключително важно да разберете как са свързани. Това също е често срещан въпрос за интервюта за инвестиционно банкиране, FP&A интервюта и интервюта за капиталови изследвания. Вижте ръководствата за безплатни интервюта на Finance Интервюта Ace следващото си интервю! Вижте ръководствата за интервюта на Finance с най-често срещаните въпроси и най-добрите отговори за всяка позиция в корпоративните финанси. Въпроси за интервю и отговор за финанси, счетоводство, инвестиционно банкиране, проучване на акции, търговско банкиране, FP&A, още!Безплатни ръководства и практика, за да научите повече за интервюто си.
В този урок ще ви го разделим стъпка по стъпка, въпреки че предполагаме, че вече имате основни познания за счетоводните основи и знаете как да четете финансови отчети.
Искате ли да видите демонстрация на живо? Гледайте безплатния уебинар на Finance за това как да свържете 3-те финансови отчета в Excel Webinar Finance - Свържете 3-те финансови отчета Този тримесечен уебинар на Finance предоставя демонстрация на живо как да свържете 3-те финансови отчета в Excel. Научете формулите и правилната процедура за свързване.
Счетоводни принципи
Отчетът за доходите не се изготвя на парична основа - това означава, че счетоводните принципи като признаване на приходи, съпоставяне и начисляване могат да направят отчета за доходите много различен от отчета за паричните потоци на бизнеса. Ако дадено дружество е изготвило своя отчет за доходите изцяло на парична основа (т.е. без вземания, нищо капитализирано и т.н.), то няма да има баланс, различен от собствения капитал и паричните средства.
Създаването на баланса чрез счетоводни принципи води до нарастване на отчета за паричните потоци.
Нетен доход и неразпределена печалба
Нетен доход Нетният доход Нетният доход е ключова позиция, не само в отчета за доходите, но и във всичките три основни финансови отчета. Въпреки че се получава чрез отчета за доходите, нетната печалба се използва и в баланса, и в отчета за паричните потоци. от дъното на отчета за приходите и разходите към баланса и отчета за паричните потоци. В счетоводния баланс той се отразява в неразпределената печалба, а в отчета за паричните потоци е началната точка за раздела за паричните средства.
PP&E, амортизация и Capex
Амортизация Разходи за амортизация Разходите за амортизация се използват за намаляване на стойността на растенията, имуществото и оборудването, за да съответстват на неговото използване и износване с течение на времето. Разходите за амортизация се използват за по-добро отразяване на разходите и стойността на дългосрочен актив, тъй като са свързани с приходите, които генерира. и други капитализирани разходи в отчета за доходите трябва да се добавят обратно към нетния доход, за да се изчисли паричният поток от операции. Амортизацията изтича от баланса от Имоти, машини и съоръжения PP&E (Имоти, машини и съоръжения) PP&E (Имоти, машини и съоръжения) е един от основните нетекущи активи, намерени в баланса. PP&E се влияе от капиталовите разходи, амортизацията и придобиванията / разпорежданията с дълготрайни активи.Тези активи играят ключова роля във финансовото планиране и анализ на дейността на компанията и бъдещите разходи (PP&E) в отчета за приходите и разходите и след това се добавят обратно в отчета за паричните потоци.
За този раздел на свързването на 3-те финансови отчета е важно да се изгради отделен график за амортизация. График за амортизация. При финансовото моделиране е необходим график за амортизация, за да се свържат трите финансови отчета (приходи, баланс, паричен поток) в Excel.
Капиталовите разходи се добавят към сметката PP&E в баланса и преминават през пари от инвестиране в отчета за паричните потоци.
Оборотни средства
Моделиране на нетния оборотен капитал Нетният оборотен капитал Нетният оборотен капитал (NWC) е разликата между текущите активи на компанията (нето в брой) и текущите задължения (нето на дълга) в нейния баланс. Това е мярка за ликвидността на компанията и нейната способност да отговаря на краткосрочни задължения, както и да финансира операции на бизнеса. Идеалната позиция е понякога да обърква. Промените в текущите активи и текущите задължения в баланса са свързани с приходите и разходите в отчета за приходите и разходите, но трябва да бъдат коригирани в отчета за паричните потоци, за да отразят действителната сума на получените или изразходвани парични средства от бизнеса. За да направим това, ние създаваме отделен раздел, който изчислява промените в нетния оборотен капитал.
Вижте демонстрация на живо за свързване на трите отчета Финансов уебинар - Свържете 3-те финансови отчета Този тримесечен уеб семинар за финанси предоставя демонстрация на живо как да свържете 3-те финансови отчета в Excel. Научете формулите и правилната процедура за свързване, за да научите повече.
Финансиране
Това може да бъде сложна част от свързването на трите твърдения и изисква някои допълнителни графици. Финансови събития като издаване на дълг засягат и трите отчета по следния начин: разходите за лихви се появяват в отчета за приходите и разходите, основният размер на дължимия дълг е в баланса и промяната в дължимата главница се отразява върху паричните средства от раздел за финансиране в отчета за паричните потоци.
В този раздел често е необходимо да се моделира график на дълга График на дълга Графикът на дълга излага целия дълг, който има бизнесът, в график въз основа на неговия матуритет и лихвен процент. При финансовото моделиране разходите за лихви текат, за да се вложат необходимите подробности, които са необходими.
Паричен баланс
Това е последната стъпка в свързването на трите финансови отчета. След като всички горепосочени елементи са свързани правилно, сумата от пари от операции, пари от инвестиции и пари от финансиране се добавят към баланса на паричния баланс за предходния период и резултатът става текущият период, приключващ баланса в баланса .
Това е моментът на истината, когато откриете дали балансът ви балансира или не!
Как да отговорите на въпроса в интервю
Ако получите въпрос за интервю Интервюта Ace следващото си интервю! Вижте ръководствата за интервюта на Finance с най-често срещаните въпроси и най-добрите отговори за всяка позиция в корпоративните финанси. Въпроси за интервю и отговор за финанси, счетоводство, инвестиционно банкиране, проучване на акции, търговско банкиране, FP&A, още! Безплатни ръководства и практика, за да подготвите интервюто си по линия на „Как са свързани 3-те финансови отчета?“ в интервю не трябва да навлизате в толкова подробности, както по-горе, а вместо това просто да уцелите основните точки, а именно:
- Нетният доход от отчета за доходите се влива в баланса и отчета за паричните потоци
- Амортизацията се добавя обратно и CapEx се приспада от отчета за паричните потоци, което определя PP&E в баланса
- Финансовите дейности засягат най-вече баланса и паричните средства от финализирането, с изключение на лихвите, които са показани в отчета за доходите
- Сумата от приключващото парично салдо за последния период плюс този период парични средства от операции, инвестиции и финансиране е затварящото парично салдо в баланса
Ако искате да видите пример, базиран на видео, вижте уеб семинара на Finance относно свързването на 3 отчета Финансов уебинар - Свързване на 3 финансови отчета Този тримесечен уебинар на Finance предоставя демонстрация на живо как да свържете 3-те финансови отчета в Excel. Научете формулите и правилната процедура за свързване.
Как да свържем финансовите отчети за финансово моделиране
Ако изграждате финансов модел в Excel, е изключително важно да можете бързо да свържете трите отчета. За да направите това, трябва да следвате няколко основни стъпки:
- Въведете поне 3 години историческа финансова информация за трите финансови отчета
- Изчислете двигателите / съотношенията на бизнеса за историческия период
- Въведете предположения за това какви ще бъдат драйверите в бъдеще
- Съставете и свържете финансовите отчети, следвайки принципите, обсъдени по-горе
Моделът по същество се инвертира, където историческият период е твърди кодове за отчетите и изчисленията за драйверите, а след това прогнозата е твърди кодове за драйверите и изчисления за финансовите отчети.
Разгледайте поетапните курсове на Finance, за да научите как да изграждате финансови модели в Excel.
Видео на свързване на 3 изявления
Гледайте видео демонстрация на живо за свързване на извлеченията в Excel.
Повече финансови ресурси
Надяваме се, че това е полезно ръководство за това как трите финансови отчета са свързани помежду си. За да продължите да научавате повече, моля, разгледайте съответните финансови ресурси:
- Свободен паричен поток Паричен поток Паричният поток (CF) е увеличението или намаляването на сумата пари, която има бизнес, институция или физическо лице. Във финансите терминът се използва за описване на количеството пари в брой (валута), което се генерира или изразходва за даден период от време. Има много видове CF
- EBITDA EBITDA EBITDA или Печалба преди лихви, данъци, амортизация е печалба на компанията преди да се направи някое от тези нетни приспадания. EBITDA се фокусира върху оперативните решения на бизнеса, тъй като разглежда рентабилността на бизнеса от основните операции преди въздействието на капиталовата структура. Формула, примери
- График на дълга График на дълга График на дълга излага целия дълг, който бизнесът има, в график въз основа на неговия матуритет и лихвен процент. При финансовото моделиране разходите за лихви протичат
- Пълно ръководство за финансово моделиране Ръководство за безплатно финансово моделиране Това ръководство за финансово моделиране обхваща съвети и най-добри практики в Excel за предположения, двигатели, прогнозиране, свързване на трите отчета, анализ на DCF, още
- Модел на отчета 3 Модел на отчета 3 Модел на отчета 3 свързва отчета за приходите и разходите, баланса и отчета за паричния поток в един динамично свързан финансов модел. Примери, ръководство
- Ръководство за модели на DCF Безплатно ръководство за обучение на модели DCF Моделът DCF е специфичен вид финансов модел, използван за оценка на бизнеса. Моделът е просто прогноза за свободен паричен поток на компанията
- Видове финансови модели Видове финансови модели Най-често срещаните видове финансови модели включват: 3 модел на отчет, DCF модел, M&A модел, LBO модел, бюджетен модел. Открийте първите 10 вида